این پژوهش تلاشی در جهت معرفی یک الگوی مطلوب جهت مدل‌سازی و پیش‌بینی نوسانات قیمت نفت خام ایران می‌باشد. لذا، سعی شده است تا تحلیل جامعی از پیش‌بینی قیمت این نهاده ارایه گردد، به همین منظور، ضمن بررسی ماهیت مقوله پیش-بینی‌پذیری به کمک آزمون‌های نسبت واریانس، BDS و نیز آزمون آشوب‌گونه بودن این سری، به تحلیل ساختار خطی و یا غیرخطی بودن آن پرداخته شده و پس از تأیید آشوب‌گونه بودن سری بازدهی قیمت نفت بر اساس آزمون توان لیاپانوف و نیز وجود ویژگی حافظه بلندمدت، مهر تأییدی بر رد فرضیه بازارهای کارا و قبول فرضیه بازارهای فرکتال بوده است. سپس با علم به ویژگی-های ذاتی سری بازدهی قیمت نفت، به کمک ترکیب مدل‌های مبتنی بر حافظه بلندمدت و تجزیه موجک، به انتخاب بهترین مدل ممکن پرداخته شد. نتایج این مطالعه بر مبنای آزمون GPH، مبین وجود ویژگی حافظه بلندمدت در سری بازدهی و نوسانات قیمت نفت بوده و همچنین به‌کارگیری تکنیک تجزیه موجک را برای داده‌های پر‌تلاطم، مؤ‌ثر دانسته است، چرا که بر اساس معیارهای سنجش خطای پیش‌بینی MSE و RMSE مدل ترکیبی مبتنی بر حافظه بلندمدت و تجزیه موجک در مقایسه با مدل حافظه بلندمدت با داده‌های تجزیه نشده، از عملکرد دقیق‌تری برخوردار بوده است.

واژه‌های کلیدی: قیمت نفت خام، تئوری آشوب، حافظه بلندمدت، تجزیه موجک، پیش‌بینی

متن کامل [PDF 1407 kb]   (3367 دریافت)